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卷款跑路沒那么容易了
第三方資金存管，把網(wǎng)絡(luò)貸款平臺(tái)與客戶資金隔離
P2P(點(diǎn)對(duì)點(diǎn))網(wǎng)絡(luò)貸款的交易規(guī)模持續(xù)增長(zhǎng)，各類資本涌入互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu),。然而，就在行業(yè)高速發(fā)展的背后,，風(fēng)險(xiǎn)也在不斷攀升,。防控風(fēng)險(xiǎn)，P2P資金存管備受關(guān)注,。
十部門去年7月聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導(dǎo)意見》首次明確,，從業(yè)機(jī)構(gòu)應(yīng)選擇銀行建立第三方資金存管制度。之后,，央行在《非銀行支付機(jī)構(gòu)網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務(wù)管理辦法》中要求支付機(jī)構(gòu)不得為金融機(jī)構(gòu)及從事金融業(yè)務(wù)的非金融機(jī)構(gòu)開立支付賬戶,。直接與銀行進(jìn)行資金存管合作，成為P2P行業(yè)的風(fēng)向標(biāo),。P2P第三方資金存管運(yùn)行情況怎樣?記者日前展開調(diào)查,。
P2P實(shí)質(zhì)是做信息中介，不能做資金池業(yè)務(wù)
理解第三方資金存管,，先得理解什么是P2P?它是指投資人直接投資給借款人,。P2P的特點(diǎn)是在線上發(fā)生交易。打開拍拍貸網(wǎng)頁,，顯示著兩大板塊：投資信息和借款信息,。19—55歲的個(gè)人，都可以成為投資人或借款人,。“投資人和借款人互不認(rèn)識(shí),，但在網(wǎng)上一對(duì)一、點(diǎn)對(duì)點(diǎn)地完成了借款,。”拍拍貸CEO張俊說,。
在網(wǎng)頁上，借款人A借3000元,，借期7個(gè)月,，發(fā)布后，先后有5人參與投標(biāo),，利率12%,。借款人B借7000元，借期12個(gè)月,，利率7.07%,，記者采訪時(shí)，已有22人投標(biāo)。張俊說：“P2P的投資人投資金額單筆很小,，投資人和借款人都可以快速得到服務(wù),。投的項(xiàng)目沒有中間環(huán)節(jié)，而且很分散,。根據(jù)供款人信譽(yù)可以自主選擇,，每個(gè)項(xiàng)目可以只投幾十元到幾百元不等。”
不同的P2P平臺(tái)定位有別,，但都做銀行不做的小散客戶群,。維信集團(tuán)創(chuàng)始人、總裁廖世宏認(rèn)為,，真正的P2P平臺(tái),，只是借錢人和投資人的信息中介平臺(tái)，不做資金收付和集中投資業(yè)務(wù),，即資金池業(yè)務(wù),。因此，不是所有互聯(lián)網(wǎng)金融公司都是P2P平臺(tái),，不具備上述特點(diǎn),，特別是涉足資金池業(yè)務(wù)，就不能稱之為P2P,。
存在借款人到期不還和P2P平臺(tái)卷款逃跑兩大風(fēng)險(xiǎn)
那么,，P2P模式風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)在哪呢?
專家介紹，風(fēng)險(xiǎn)之一在于,，借款人到期不能還款,，投資人收不回投資。因此,，評(píng)價(jià)一個(gè)P2P平臺(tái)好壞,，就看能否最大限度控制到期不還款事件的發(fā)生。
P2P平臺(tái)的服務(wù)對(duì)象會(huì)包括沒有信用卡,、沒有貸過款的人,。門檻低，如何實(shí)現(xiàn)信用評(píng)價(jià),，減少風(fēng)險(xiǎn)?規(guī)范的P2P平臺(tái)會(huì)有一套借款人的征信評(píng)價(jià)體系——為每位借款人打分,。不同信用等級(jí)的人，還款的利率不同：分值高信用高,，利率低;分值低則信用低,，利率高。
在一家P2P平臺(tái)的網(wǎng)頁上看到,，借款人發(fā)借款標(biāo)時(shí)，會(huì)出現(xiàn)帶有A級(jí)字樣的評(píng)級(jí)。擁有AAA級(jí)的借款人,，年化利率只有7.7%,，而只有1個(gè)A的人，年化利率有的達(dá)到10%以上,。
記者采訪時(shí),，有一個(gè)借款人要借623元，借期6個(gè)月,。根據(jù)評(píng)級(jí),，他只有E級(jí)，級(jí)別低,，利率就高,，達(dá)到18%。幾個(gè)小時(shí)里,，有10個(gè)人給他投錢,，最低50元，最高的投了100元,。
評(píng)判信用等級(jí)的信息很多,，包括工資收入、社保資金繳納數(shù),、公用事業(yè)費(fèi)交納情況等,，數(shù)據(jù)提供和審核全部在網(wǎng)上進(jìn)行。投資人根據(jù)這些信用等級(jí)情況自愿投資,，風(fēng)險(xiǎn)偏好高的人,，可以選擇信用低但回報(bào)高的標(biāo)的，而風(fēng)險(xiǎn)偏好低的人,，可以選擇評(píng)級(jí)高,，但收益低的標(biāo)的。
P2P的另一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)在于,，投資人參與P2P投資,，需要將錢打入P2P平臺(tái)，然后再投入選擇的標(biāo)的,。P2P平臺(tái)交易頻次高,、資金流量大，幾分鐘內(nèi)在P2P平臺(tái)賬戶停留的資金就可積累至可觀的數(shù)量,。平臺(tái)管理者是否有可能卷款而逃?這正是推出P2P第三方資金存管的原因,。
通過第三方存管，把網(wǎng)貸平臺(tái)與客戶資金隔離
P2P第三方存管的目標(biāo)類似證券賬戶的第三方存管,。以往,，股票投資人將錢投到證券公司,。后來，為防范風(fēng)險(xiǎn),，投資人都與銀行簽訂第三方存管協(xié)議,，買入賣出的錢在自己賬戶，證券公司并不掌握,。目前,，P2P平臺(tái)走出了第一步。
拍拍貸去年11月底與招商銀行就P2P交易資金存管服務(wù)達(dá)成合作協(xié)議,，匯付天下與恒豐銀行,、你我貸與廣發(fā)銀行等也陸續(xù)推出銀行存管業(yè)務(wù)。P2P平臺(tái)會(huì)在銀行設(shè)立一個(gè)歸集賬戶,，在這個(gè)賬戶下,，設(shè)立個(gè)人實(shí)名賬戶，個(gè)人投了多少錢,、收回多少錢,，P2P平臺(tái)并不掌握。這有效隔離了P2P平臺(tái)與客戶資金,。
據(jù)介紹,，未來客戶資金將逐步脫離拍拍貸，由招商銀行提供一系列賬戶資金劃付服務(wù),。
為什么只做資金存管,，而不做托管?恒豐銀行資產(chǎn)托管部總經(jīng)理劉金平以為，存管只需管理大賬目,，更具操作性,，而托管較復(fù)雜，要管理每一筆交易,。P2P平臺(tái)數(shù)量多,、交易量大，如果要讓銀行管理每一筆交易工作量太大,，成本高,，效率低，同時(shí)影響投資人體驗(yàn),。
銀行存管對(duì)整個(gè)P2P行業(yè)意義重大,。“這有利于行業(yè)發(fā)展，起到正向激勵(lì)作用,，”劉金平說,，“銀行和P2P平臺(tái)合作，能夠把雙方的比較優(yōu)勢(shì)有效結(jié)合,，給客戶更良好的體驗(yàn),，讓市場(chǎng)健康對(duì)接,。”
(來源： 人民日?qǐng)?bào))
